Скам, реальная стоимость и перспективы роста: что нужно знать инвестору об NFT
Рынок невзаимозаменяемых токенов (NFT) уже не тот, что был прежде. Цифровое искусство, которое еще в 2021 году уходило с молотка за миллионы долларов, теперь растеряло значительную часть своей стоимости. Есть ли у этого вида альтернативных инвестиций перспективы роста? Мы поговорили об этом с экспертом и узнали, стоит ли вкладывать деньги в такого рода активы.
Сколько могут стоить NFT
На волне популярности несколько лет назад NFT-коллекции Bored Ape Yacht Club, CryptoPunks и многие другие уходили за миллионы долларов. Самую дорогую работу «Everydays: The First 5000 Days» продали за 69,3 миллиона долларов. Это культовое произведение графического дизайнера Винкельманна, которое известно за пределами криптоиндустрии. Причина — уникальность конкретного изображения и общий тренд именно на их приобретение.
Скупая NFT, некоторые инвесторы преследовали цель перепродать актив дороже, а кто-то инвестировал с целью приобретения для своей коллекции уникальной вещи в новом цифровом мире. Огромные деньги в основном платили из-за популярности авторов картин, растущего спроса и предложения, а также уникальности.
Кроме того, очень хорошо использовались NFT и в игровой сфере. Игры формата move-to-earn, play-to-earn, learn-to-earn также были на пике своей активности. Много шума наделал проект StepN. В нем нужно было купить NFT в виде кроссовка и ходить или бегать для получения заработка. Это привнесло в мир не только тот факт, что можно зарабатывать играя, но и мотивировало миллионы людей начать вести активный образ жизни.
За 2021 год объем рынка достиг 17,6 миллиардов долларов, что в 200 раз больше, чем было годом ранее. Росло и количество покупателей — в 2021 году их было уже 2,3 миллиона против 75 тысяч в 2020 году.
До сих пор ли актуальны NFT?
Самые популярные платформы для покупки NFT — это OpenSea, Magic Eden, Rarible. Их пик пришелся на 2021 год: тогда объемы торгов были рекордными. Однако уже к осени 2022 года объемы торгов NFT сократились на 97%. Обвал пришелся как на рынок NFT, связанных с играми, так и на рынок цифрового искусства. Исходя из аналитических данных можно сказать, что уже в сентябре снижение в первой категории составило около 90%, а во второй — 80%. Объемы торгов на самой популярной площадке OpenSea упали с 3 миллиардов до 350 миллионов долларов. Средняя цена токенов также начала резко падать. Уже к июлю 2022 года средняя цена за токен снизилась с 3900 до 290 долларов. Для многих инвесторов это стало катастрофой, и примеров тому очень много.
На сегодняшний день роль NFT несомненно снизилась. Сейчас инвесторы с опаской относятся к этому активу и рассматривают для себя альтернативы. В своем большинстве NFT не сохраняет капитал, как это делают другие инструменты, но на волне всеобщего позитива и всесторонней рекламы на нем получалось заработать приличные суммы. Как говорится, кто-то заработал, а кто-то потерял.
Насколько рискованно сейчас вкладываться в NFT?
Ввиду предыдущего спада и большой потери средств на этом активе думаю, что вкладывать деньги в NFT — крайне рискованно. По мнению многих аналитиков, после того, что мы увидели, мало кого сейчас и в ближайшем будущем сможет заинтересовать этот актив.
Конечно, у всех людей разный аппетит к риску, и возможно, кто-то готов и сейчас покупать этот инструмент с надеждой на будущее. Ведь сама задумка вполне понятна и применима, но на сегодняшний день не так актуальна. Даже картины именитых авторов показывают это на своем примере, что уж говорить про остальные коллекции, авторов которых никто не знает.
Когда крипторынок будет стабильно расти, а объем ликвидности увеличиваться, и у людей появится возможность рисковать в больших объемах как в 2020-2021 годах, тогда, возможно, инвестиции в NFT снова будут актуальны, но все равно останутся рискованными.
Сколько можно заработать на NFT
Вопрос о доходности лучше рассматривать вместе с рисками — и так с любым инструментом. Мало кто задумывался ранее, сколько он может потерять на этой инвестиции. На волне позитива легко вкладывать деньги и видеть перед собой красивую картину о будущем обогащении. Однако еще очень важно иметь прочный тыл в виде более понятных инвестиций, доходность которых можно спрогнозировать в будущем. А вот прибыль с этих инвестиций можно рассматривать для инвестирования в такие инструменты как NFT.
Заработать сейчас на рынке NFT крайне сложно ввиду сокращения объема торгов с максимальных значений в несколько раз, а еще из-за появления большого количества мошенников. Так, еще в 2022 году 3 месяца было создано более 580 фишинговых сайтов, и опасность в этом направлении сохраняется. Инвесторам обещали покупку перспективной NFT, которая в дальнейшем будет стоить в десятки раз больше, а в итоге просто присваивали деньги. Необходимо подходить к направлению NFT с определенными знаниями и крайней осторожностью.
Есть ли у NFT перспективы роста
Перспективы определенно есть. Я считаю, что NFT можно разделить на несколько условных категорий:
- Первая — это цифровое искусство, например оцифрованные картины культовых художников, которые уже оценены в физическом мире либо созданы самими художниками сразу в цифровом мире.
- Вторая — NFT, с помощью которых можно получить некие преференции в реальном мире, допустим, скидку на некую услугу, посетить какое-то закрытое мероприятие. Скажем, купить новый альбом любимого музыканта с его подписью.
- Третья — выпуск коллекций от неизвестных авторов, которые в большинстве случаев так и останутся неизвестными. Выпускаются они, как правило, с целью заработать здесь и сейчас.
- Четвертая — NFT, созданные для участия в играх и подобных проектах. Здесь рост может зависеть от интереса со стороны инвесторов ввиду их прибыльности в том или ином проекте. Однако это на сегодняшний день выглядит крайне маловероятно. На своем примере могу сказать, что кейс с StepN меня многому научил и дал тот опыт, которым я пользуюсь до сих пор.
Я заходил в этот проект практически на пике его актуальности, это был апрель 2022 года. По воле случая меня отговорили от дальнейшего развития в нем и убедили вывести свои средства, после чего в мае проект начал свое стремительное падение и до сих пор находится на крайне низких уровнях.
При желании к рынку NFT стоит присматриваться, искать интересные проекты, но заходить в них на большую сумму — крайне рискованно, если для диверсификации портфеля можно выбрать более прогнозируемый инструмент.
К тому же подводные камни заключаются в колоссальных временных ресурсах — нужно очень тщательно анализировать и проверять проекты, так как скама на этом поле много. Но доходность это будет приносить только тогда, когда NFT снова станут востребованы, а сейчас объемы рынка обесценились в десятки тысяч раз.
В британских исследованиях пишут, что «размер рынка невзаимозаменяемых токенов в 2021 году достиг 16 миллиардов долларов и должен вырасти с 21,39 миллиарда долларов в 2022 году до 212 миллиардов долларов к 2030-му, вырастая на уровне 33,7%». Фраза «должен вырасти» крайне сомнительна: все зависит от экономических и политических обстоятельств. Мы видим, что предложение есть, но спроса на этот инструмент, как и ликвидности в этом направлении, как раньше, нет.
В отличие от 2020-2022 годов, сейчас дорогие кредиты, дотации просто так не выдают, венчурные инвестиции привлекать крайне сложно — и это только самая малая часть последствий экономического кризиса. Аппетит к риску у инвесторов снизился, и многие считают, что рынок NFT — крайне высокорисковый инструмент, и предпочитают инвестировать в более прогнозируемые по сравнению с ним активы: фондовый рынок, недвижимость, металлы, даже криптовалютное направление.
Безусловно, рынок NFT очень молодой, и он может стать востребованным через какое-то время, когда станет более понятным с точки зрения его ценности в нашем мире. На сегодняшний день мир увидел его возможности, но потенциал еще не раскрыт до конца, и возможно, за этим рынком будущее. В любом случае, если у инвестора есть желание, я бы рекомендовал направлять на этот инструмент не более 5% от общего инвестиционного капитала.